難題總會(huì)有謎底。

到市場企業(yè)年中財(cái)報(bào)發(fā)表，鋰礦公司全無疑問業(yè)績大漲。乘聯(lián)會(huì)整理過那么一組數(shù)據(jù)：鋰礦公司凈利潤在70%左右，電池公司的凈利潤在8%左右，而全車公司的利潤僅5%左右。新燃料賽道持續(xù)高繁榮，但錢被誰拿走了？謎底是鋰礦。最近的價(jià)值報(bào)表：電池級(jí)碳酸鋰，再次上升，每噸報(bào)價(jià)已超50萬元�！敖忖忂�須系鈴人”，而誰才是系鈴人？

電池公司TOP榜：

要求上漲，群英繽紛

能源電池產(chǎn)業(yè)的現(xiàn)狀是：要求大增、磷酸鐵鋰受歡迎、二線公司紛紛發(fā)力。然后，分而論之。8月，能源電池的產(chǎn)量、裝車量，再創(chuàng)新高。詳細(xì)來講，8月能源電池產(chǎn)量為50.1GWh，同比增添157%，環(huán)比增添6%；能源電池裝車量為27.8GWh，同比增添121%，環(huán)比增添15%。每一種數(shù)據(jù)全在“增添”，高繁榮可視一斑。咱們此前也解釋過，能源電池的產(chǎn)量還要超出裝車量，一方面是為后幾個(gè)月做儲(chǔ)量，另一方面是用作了其它儲(chǔ)能用途。

磷酸鐵鋰電池對三元鋰電池，依然是強(qiáng)勢優(yōu)先的狀況，當(dāng)前已挨近6：4的份額比重。參考8月裝車量，磷酸鐵鋰電池裝車量為17.2GWh，占比62%，同比增添139%；三元鋰電池裝車量為10.5GWh，占比38%，同比增添97%。道理很容易，磷酸鐵鋰電池能量密度足夠使用了，本錢也更低，更符合“普遍型”的電動(dòng)車。

另一種特色是，二線公司紛紛發(fā)力。這類“發(fā)力”，不但表現(xiàn)在裝機(jī)量的增添上，況且表現(xiàn)在“主動(dòng)包裝”，能夠跳過全車公司，最初向平凡使用者輸送技藝故事了。從8月能源電池裝車量TOP榜單看，中創(chuàng)新航、國軒高科、欣旺達(dá)，區(qū)別排在第3-第5的位子，合計(jì)份額曾經(jīng)超越了13%。

試著回憶一下，即便不在能源電池產(chǎn)業(yè)，你能否也聽說過“寧德時(shí)期麒麟電池”、“比亞迪刀片電池”。在充足強(qiáng)的技藝上，再包裝一種平凡人能聽得懂的“電池名字”，也是寧德時(shí)期、比亞迪深入人心的原因之一。二線公司，最初在做相似的事宜。

例如，中創(chuàng)新航剛剛在2022全球新燃料車子大會(huì)上，發(fā)表了“OS高錳鐵鋰電池”，既有化學(xué)資料的創(chuàng)新，號(hào)稱鎳、鈷用量為0，也有體系構(gòu)造的進(jìn)級(jí)，OS是One-Stop的意思，據(jù)說是繼圓柱、軟包、方形后的第四種封裝方式。再例如，瑞浦蘭均包裝了一種詞，叫做“問頂電池”，所運(yùn)用的“問頂芯”，能量密度可提高15%；孚能科技則公布了“SPS軟包電池”，采納大軟包電芯，臥式安排，零件、生產(chǎn)本錢均有下降，況且可行干脆回收。

鋰礦高價(jià)什么時(shí)候休：

擠破矛盾，好整以暇

咱們回到那個(gè)“老大難”難題，能源電池產(chǎn)業(yè)欣欣向榮，但鋰價(jià)那末貴，錢都被鋰礦吸走了，究竟是為何？高價(jià)鋰什么時(shí)候到頭？乘聯(lián)會(huì)說到一種十分要緊的看法，“利潤流向鋰礦，最重要的是由于新燃料車子產(chǎn)業(yè)的迅速進(jìn)行和預(yù)期加強(qiáng)造成的資源錯(cuò)配�！�

翻譯一下，便是“供需矛盾”。新燃料車子迅速起量，關(guān)于全車公司而言，調(diào)度產(chǎn)能或增添產(chǎn)能即可，老練的廠家通常幾個(gè)月就搞定了；新燃料車子須要大批的電池，只需能夠收購到足量的原資料，迅速制造電池，同樣也就幾個(gè)月的事。可是，來到原資料端，要迅速擴(kuò)產(chǎn)能就無那末快了，因此造成了“錯(cuò)配”。例如，鋰礦要勘察、要籌備開采、要鋪設(shè)產(chǎn)線，直到終歸達(dá)到產(chǎn)能準(zhǔn)則，全個(gè)周期可能要持續(xù)3到5年。

說白了，新燃料車子“揮了揮手”，全車公司、電池公司可行迅速響應(yīng)，但鋰礦公司在“最上游”，擴(kuò)張產(chǎn)能須要足量的周期。此外，關(guān)于鋰礦公司而言，“冒進(jìn)擴(kuò)產(chǎn)能”也有風(fēng)險(xiǎn)，2020年此前就吃過虧。以前對新燃料車子的預(yù)期太過樂天，快速擴(kuò)產(chǎn)，但最終好多名目瀕臨停擺，像鋰礦巨頭天齊鋰業(yè)，就曾一度陷入財(cái)務(wù)危機(jī)。

在地球上，鋰其實(shí)不是十分稀缺的資源。只需未來幾年，鋰礦的產(chǎn)能跟上了，鋰的價(jià)值勢必會(huì)回落，最早2023年，最遲2025年，應(yīng)當(dāng)會(huì)有極大的改觀。不過，通過這一輪資產(chǎn)鏈的洗禮，全車公司再一次清楚一種道理，焦點(diǎn)零部件必需操控在本人的手中。就像汽油車時(shí)期的“啟動(dòng)機(jī)”，在電動(dòng)車時(shí)期，電池必定造成新的焦點(diǎn)。是以，全車公司最初造電池，手再長一絲，也在找鋰礦了。

寫在最終

“解鈴還須系鈴人”，最終發(fā)覺，全車公司仍是要本人做“系鈴人”。

本文作者為踢車幫 曹安